中国汽车产业发展（泰达）国际论坛

汽车零部件产业上半年特点分析

2021-07-09 16:00

1. 随着疫情形势的逐渐好转，汽车零部件行业复苏明显

2021年上半年，随着国内外疫情形势的逐步好转，汽车零部件行业复苏明显。

图1 2015年-2021年中国汽车零部件市场规模及预测（单位：万亿元）

基于去年疫情影响下的低基数带来了高增长，2021年1-4月汽车零部件进出口金额同比分别增长41.8%和41.9%。

图2 国内汽车零部件进出口额（单位：亿美元）

数据来源：中商产业研究院，中汽咨询整理

2021年4月，汽车零配件进口金额32.4亿美元，环比下降1.2%，同比增长41.8%；汽车零配件出口金额60.0亿美元，环比增长0.8%，同比增长50.7%。

2021年1-4月，汽车零配件进口金额132.3亿美元，同比增长41.8%；汽车零配件出口金额238.0亿美元，同比增长41.9%。

2. 锂电原材料成本攀升，对于生产制造端的成本压力较大

2020年以来，锂电原材料价格一直保持高位增长，2021年5月电池级碳酸锂价格较2020年价格“低谷”涨幅为139%，电池级氢氧化锂价格涨幅为48%，成本攀升，对于生产制造端的成本压力较大。

上涨原因分析：一是需求量不断攀升：下游新能源汽车动力电池原材料需求旺盛；二是供给端供应不足：国际疫情形式依然严峻，主要锂矿出口国（澳大利亚、智利、阿根廷等）受影响，智利矿业化工(SQM)、Livent等锂矿巨头扩产计划放缓。

由于现在原材料价格一直处于上涨阶段，部分电池制造商已陷入两难境地：如果提高电池价格，可能会失去长期订单；如果不涨价，企业承压明显，生存可能会受到威胁。由于供需不平衡，锂材料价格在未来极有可能继续上扬，甚至再创新高，对于电池制造商来说有两条路可选：一是靠研发和技术进步降成本；二是电池涨价实现价格传导。对于电池企业来说，原材料涨价、毛利率下滑将压缩其生存空间，对于小型企业来说此影响更甚，因此，未来动力电池行业洗牌将会进一步加剧。

3. 自主零部件企业一季度业绩表现较好，营收及净利双双增长

2021年上半年，自主零部件企业表现较好。一季度业绩表现喜人，营收及净利双双增长，且涨幅可观，其中赣锋锂业净利涨幅达6046.30%，自主零部件企业营收净利普涨的背后，是汽车行业的持续回暖。

图3 20家自主零部件企业一季度业绩表现

数据来源：各公司财报，中汽咨询整理

4. 聚焦电动化，产能扩张布局加速

在政策和市场双向驱动下，新能源三电领域发展迅速，多企业聚焦产能提升，电池及电驱动产能有望快速提升。

动力电池方向：1）宁德时代在四川省宜宾市江安县投资建设“年产8万吨磷酸铁锂项目”；时代上汽拟投资建设时代上汽动力电池生产线扩建项目；在广东肇庆投资建设锂电池生产基地，首期规划建设设计产能25GWh。2）蜂巢能源：在湖州南太湖新区建立动力电池新基地；四川遂宁20GWh动力电池工厂开工奠基；将投资110亿元在马鞍山建设动力电池电芯及PACK生产研发基地，规划年产能28GWh。3）国轩高科：将投资115亿元在江西宜春经开区建设锂电新能源产业项目；动力电池产业链项目落户合肥。4）中航锂电：与厦门火炬高技术产业开发区就中航锂电厦门基地30GWh动力电池扩产项目达成合作共识。5）瑞浦能源：与龙湾区“牵手”，打造的全市首个投资超300亿的项目。6）计划河南新扩1GWh大圆柱产能，预计下半年投产。7）拟在荆门分期投资建设年产82.5GWh的锂离子动力储能电池产能的新建项目；拟与林洋能源成立新的合资公司投资不超过人民币30亿元建设年产10GWh的储能电池项目；拟向荆门创能增资不超过6.1亿元，用于实施“高性能锂离子圆柱电池产业化项目。

电驱动方向：4月8日，采埃孚电驱动科技（沈阳）有限公司电驱动系统制造项目建设开工仪式在沈阳经济技术开发区举行，项目总投资10亿元，计划于2023年投产。4月26日消息，英博尔拟在山东省菏泽市牡丹区吴店镇投资1亿元设立全资子公司“山东(菏泽)英搏尔电驱动科技有限公司”(暂定名)，并投资1亿元建设50万套轻型电动车辆驱动系统和电源系统北方基地。项目将建成2条轻型电动车辆驱动系统和电源系统生产线，共计产能50万套。

5. 合资合作将成为零部件产业的常态

合作方式已成为业界新常态，2021年上半年零部件行业整零、零零合作等动态不断，从产品、技术、市场等方面取长补短，特别是在电动化领域聚焦三电系统，合作不断。未来，产业间将通过合作方式进一步提升自主零部件综合竞争力。

政/校企合作以宁德时代动向为主：2月2日，广东省政府与宁德时代新能源科技股份有限公司在广州签署战略合作框架协议。肇庆市政府、广东航运集团、广州公交集团、广州环保投资集团与宁德时代分别签署战略合作框架协议。3月2日，宁德时代与中国科学院物理研究所成立“中国科学院物理研究所-宁德时代新能源科技股份有限公司清洁能源联合实验室”。

整零合作：CBAK能源科技与江淮合作产46800电池；现代汽车将采购比亚迪刀片电池；欣旺达获东风柳汽LFP电池包供应商定点；比亚迪将向一汽红旗提供“刀片电池”；宁德时代、广汽集团合资公司注册资本增至20亿，增幅100%；宁德时代入股爱驰，双方将联合开发下一代动力电池；宁德时代与长城汽车签署十年长期战略合作协议。

零零合作：多领域、多方位合作模式，重点以上游材料市场为主。

表3 2021年汽车零部件企业合作一栏